g-VaR算法与上证综指收益率检验

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摘要：设计一种基于GARCH（1，1）模型的改进VaR算法（简称g-VaR）.g-VaR将GARCH（1，1）模型引入VaR值计算，描述上证综指收益的波动性和尖峰厚尾特征.实证数据表明，g-VaR能很好地检验上证综指收益率，预测上证综指风险，模型有效.

关键词：GARCH（1，1）模型;VaR算法;（剩余5992字）

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